理财行业重点企业分析报告主要是分析理财行业内领先竞争企业的发展状况以及未来发展趋势。
主要的分析点包括:
1)理财行业重点企业产品分析。包括企业的产品类别、产品档次、产品技术、主要下游应用行业、产品优势等。
2)理财行业重点企业业务状况。一般采用BCG矩阵分析方法,通过BCG矩阵分析出理财在该企业中属于哪种业务类型。
3)理财行业重点企业财务状况。分析点主要包括该企业的收入情况、利润情况、资产负债情况等;同时还包括该企业的发展能力、偿债能力、运营能力以及盈利能力等。
4)理财行业重点企业市场占有率分析。主要是调查统计分析各个企业该业务占理财行业的收入比重。
5)理财行业重点企业竞争力分析。通常采用SWOT分析方法,用来确定企业本身的竞争优势,竞争劣势,机会和威胁,从而将公司的战略与公司内部资源、外部环境有机结合。
6)理财行业重点企业未来发展战略/策略分析。包括对企业未来的发展规划、研发动向、竞争策略、投融资方向等进行分析。
理财行业重点企业分析报告有助于客户了解竞争对手发展以及认清自身竞争地位。客户在确立了重要的竞争对手以后,就需要对每一个竞争对手做出尽可能深入、详细的分析,揭示出每个竞争对手的长远目标、基本假设、现行战略和能力,并判断其行动的基本轮廓,特别是竞争对手对行业变化,以及当受到竞争对手威胁时可能做出的反应。
中信证券研报称,2025年,银行理财延续景气增长,年末全市场理财存续规模超33万亿元,较年初增长11.15%;下半年受益于定期存款到期,增长格局好于季节性特征。固收类产品规模占比延续高位,2025年混合类产品规模占比逐季回升,或与资本市场表现和中长期资金入市号召相关。从资产配置来看,理财产品减配债券和同业存单,增配存款和公募基金。展望来看,2026年,理财市场景气度延续积极,银行理财需要继续:优化资产配置策略,优化产品设计;加强投资者教育,夯实业务发展基础。
中信证券研报指出,趋势上,银行理财表内股票资产占比自2023年以来持续回落。截至2025年末,银行理财表内权益资产持有占比仅为1.90%,对应资产规模6800亿元,两项数据分别较25H1下降0.40ppts和800亿元。考虑到去年下半年以来,国内权益市场持续修复,股票资产估值价格迎来集体修复,理财对权益持仓的“逆趋势”实际反映了其本身客群仍定位于居民储户等中低风险偏好人群的“类储蓄”产品特征。去年以来,理财行业内部也积极推动固收+类产品的发展扩容,但在实操中对风险资产的配置仓位基本锁定在较小比例内,作为对产品整体收益的增厚补充。往后来看,银行理财资金入市、固收+产品发展仍将是长期过程。
中信证券研报指出,根据2025年官方年报统计,截至2025年末银行理财全市场规模为33.29万亿元,产品类型结构上仍以固收类为主。资产配置方面,虽然权益市场表现较好,但银行理财受限于负债客群和稳净值问题的限制,整体风险偏好提升并不明显,存款成为去年以来银行理财增配最多的资产,而权益持仓提升极为有限,部分多资产配置在去年下半年则主要通过公募基金产品实现。我们预计2026年内全年理财规模有望达到35-36万亿元。策略上,预计固收部分一方面维持当前存款占比,境内纯债部分则更加聚焦稳健信用配置以应对债市波动;而在多资产方面,海外债、固收+基金以及商品等大类资产或成为管理进行收益增厚的几个重要方向,但也需结合负债客群观念、市场行情等实际情况观察,理财市场整体风险偏好提升料仍是长期过程。
中信证券研报指出,存款是理财过去一年增配最多的资产。趋势上,根据中国理财网统计,银行理财表内现金及银行存款占比2025年以来逐季增长,截至25H2收于28.20%,较24H2提升4.30ppts,绝对规模则达到10.06万亿元,其中下半年环比增长1.92万亿元。逻辑上,2025年上半年资金面相对紧缩,非银存款报价较高,理财子配置存款对比配置债券的性价比更高;而进入下半年后,债市波动较大,为平抑产品净值波动,机构也选择主动增加存款投资,成为金融数据中推动下半年非银存款增长的核心力量。
中信证券研报指出,根据中国理财网发布的官方年报统计,截至2025年末银行理财市场存续规模33.29万亿元,全年增长3.34万亿元,同比增速达到11.15%,全年累计新发理财产品3.34万只,募集资金76.33万亿元。
高盛财富管理公司预测,未来一年和五年内,新兴市场股市将是全球最理想的理财投资地点,预期基本回报率最高,为8%;预计新兴市场回报率会超出预期的概率为20%,出现中低个位数负回报的概率为25%。